วิธีสร้างพอร์ตโฟลิโอที่หลากหลายสําหรับเป้าหมายที่แตกต่างกัน

พื้นฐานของชุดสินทรัพย์ที่ยืดหยุ่น

ในจักรวาลที่กว้างใหญ่และบางครั้งก็น่ากลัวของการเงินส่วนบุคคลหลักการที่โดดเด่นเป็นป้อมปราการสําหรับการสร้างอนาคตทางการเงินที่มั่นคง: การกระจายความเสี่ยง ห่างไกลจากการเป็นเพียงศัพท์แสงสําหรับผู้เชี่ยวชาญมันเป็นกลยุทธ์พื้นฐานที่ช่วยให้ทุกคนสามารถลดความเสี่ยงและเพิ่มประสิทธิภาพผลตอบแทนในการใช้งานของพวกเขา แนวคิดหลักเป็นเรื่องง่าย: ไม่รวมเงินทุนทั้งหมดไว้ในสินทรัพย์ประเภทเดียวหรือภาคส่วนเฉพาะ โดยการกระจายทรัพยากรข้ามประเภทผลิตภัณฑ์ที่แตกต่างกันภูมิภาคทางภูมิศาสตร์หรือกลุ่มตลาดนักลงทุนปกป้องตัวเองจากความผันผวนที่มีอยู่ในสินทรัพย์ใด ๆ แต่ละรายการ หากหนึ่งในแอปพลิเคชันของเขามีประสิทธิภาพต่ํากว่าที่คาดไว้ผลกระทบเชิงลบต่อผลรวมของเงินทุนของเขาจะถูกทําให้หมาด ๆ ด้วยความปลอดภัยทั้งหมดและส่วนอื่น ๆ จะถูกนําไปใช้เพื่อให้หมาด ๆ ด้วยคีย์

การกําหนดเป้าหมายทางการเงินและกําหนดเวลาความสําเร็จ

ก่อนที่จะเลือกประเภทของการประยุกต์ใช้ขั้นตอนที่สําคัญที่สุดคือการกําหนดที่ชัดเจนของเป้าหมายทางการเงินของคุณ ถามตัวเองว่าฉันจะประหยัดและลงทุนเพื่ออะไร คําตอบอาจแตกต่างกันอย่างมาก: การซื้ออสังหาริมทรัพย์การก่อตัวของเงินสํารองเพื่อการเกษียณอายุค่าใช้จ่ายของการศึกษาของเด็กการตระหนักถึงการเดินทางหรือเพียงแค่การก่อสร้างสินทรัพย์ แต่ละวัตถุประสงค์เหล่านี้มีขอบเขตเวลาที่แตกต่างกันและเป็นคํานี้ที่จะกําหนดโครงสร้างของพอร์ตโฟลิโอของคุณอย่างมีนัยสําคัญ เป้าหมายระยะสั้นเช่นการได้มาซึ่งรถยนต์ในสองปีต้องการการจัดสรรแบบอนุรักษ์นิยมมากขึ้นโดยให้ความสําคัญกับการรักษาเงินทุนและสภาพคล่องของความเสี่ยงในระยะยาวมากขึ้นคุณสามารถบรรลุความเสี่ยงในระยะยาว

กลยุทธ์การจัดสรรสําหรับขอบเขตเวลาที่แตกต่างกัน

ด้วยวัตถุประสงค์และกําหนดเวลาที่กําหนดไว้อย่างดีจากนั้นเราสามารถหารือเกี่ยวกับการจัดสรรทรัพยากรในหมวดหมู่ผลิตภัณฑ์ที่แตกต่างกัน สําหรับแต่ละขอบฟ้ามีแนวทางที่เหมาะสมมากขึ้นการรักษาสมดุลความปลอดภัยสภาพคล่องและศักยภาพในการแข็งค่า

สําหรับ เป้าหมายระยะสั้น (สูงสุด 2-3 ปี) ลําดับความสําคัญคือความปลอดภัยและสภาพคล่อง เงินทุนควรสามารถเข้าถึงได้ง่ายและป้องกันจากการแกว่งตัวขนาดใหญ่ ผลิตภัณฑ์ตราสารหนี้แบบโพสต์คงที่ซึ่งตรึงไว้กับอัตรา Selic หรือ CDI เป็นตัวเลือกที่ยอดเยี่ยม ตัวอย่างในบราซิล ได้แก่ Selic Treasury, Bank Deposit Certificates (CDBs) ของสภาพคล่องรายวันและกองทุนรวมที่ลงทุนในตราสารหนี้ที่มีความเสี่ยงต่ํา การทํากําไรอาจไม่ได้สูงที่สุดแต่การป้องกันกําลังซื้อและความพร้อมของเงินจะถูกขยายให้สูงสุด

สําหรับ เป้าหมายระยะกลาง (3-10 ปี) เป็นไปได้ที่จะแสวงหาความสมดุลระหว่างความปลอดภัยและศักยภาพในการหารายได้ที่มากขึ้น ที่นี่การรวมกันของรายได้คงที่และส่วนแบ่งรายได้ผันแปรที่น้อยกว่าอาจเหมาะสม ในตราสารหนี้อาจพิจารณาหลักทรัพย์เช่น IPCA+ Treasury ซึ่งปกป้องเงินทุนของพวกเขาจากอัตราเงินเฟ้อหรือ CDB ที่นําหน้าและหุ้นกู้ที่มีแรงจูงใจซึ่งให้ผลตอบแทนที่ทราบในรายได้ผันแปรการจัดสรรปานกลางให้กับกองทุนตราสารทุนกองทุนดัชนี (ETF) ที่จําลองดัชนีตลาดหรือกองทุนหลายตลาดสามารถกระตุ้นการเติบโตของเงินทุนโดยไม่ทําให้นักลงทุนมีความผันผวนมากเกินไป

สําหรับ เป้าหมายระยะยาว (มากกว่า 10 ปี) เช่นการวางแผนการเกษียณอายุหรือการสืบทอดตําแหน่งความสามารถในการทนต่อความผันผวนในระยะสั้นนั้นยิ่งใหญ่กว่าซึ่งช่วยให้การจัดสรรสินทรัพย์ที่มีศักยภาพในการประเมินมูลค่ามากขึ้นในเชิงรุกมากขึ้น หุ้นของ บริษัท ที่เป็นของแข็งที่ซื้อโดยตรงหรือผ่านกองทุนตราสารทุนกองทุนอสังหาริมทรัพย์ (FIIs) สําหรับการกระจายความเสี่ยงและรายได้แบบพาสซีฟและแม้กระทั่งการสัมผัสกับตลาดต่างประเทศผ่าน BDRs (ใบเสร็จรับเงินเงินฝากของบราซิล) หรือกองทุนทั่วโลกกลายเป็นองค์ประกอบที่สําคัญ การกระจายความเสี่ยงระหว่างประเทศโดยเฉพาะอย่างยิ่งลดการพึ่งพาเศรษฐกิจในท้องถิ่นและเปิดเผยเงินทุนไปยังตลาดที่มีวัฏจักรและสกุลเงินต่างกัน แนวคิดคือการสร้างพลังการทบต้นของพอร์ตการลงทุนจะเติบโตอย่างมากเมื่อเวลาผ่านไป

ลักษณะเฉพาะของตลาดระดับชาติและการจัดการพอร์ตโฟลิโอที่ใช้งานอยู่

เมื่อสร้างพอร์ตในบราซิลสิ่งสําคัญคือต้องตระหนักถึงลักษณะของสภาพแวดล้อมทางเศรษฐกิจและกฎระเบียบของเรา ในอดีตประเทศถูกทําเครื่องหมายด้วยอัตราดอกเบี้ยสูงและช่วงเวลาที่อัตราเงินเฟ้อสูงซึ่งทําให้รายได้คงที่ที่เชื่อมโยงกับตัวชี้วัดเหล่านี้มีความเกี่ยวข้องโดยเฉพาะอย่างยิ่งสําหรับการรักษากําลังซื้อ ความผันผวนของตลาดหุ้นในท้องถิ่นยังเป็นปัจจัยที่ต้องพิจารณาซึ่งจําเป็นต้องมีวินัยและระยะเวลาที่ยาวนานสําหรับนักลงทุนในการเก็บเกี่ยวผลตอบแทนนอกจากนี้ภาระภาษีในการลงทุนอาจแตกต่างกันอย่างมากขึ้นอยู่กับผลิตภัณฑ์และระยะเวลาการสมัคร การรู้กฎภาษีเงินได้สําหรับสินทรัพย์ประเภทต่างๆเป็นสิ่งจําเป็นสําหรับการเพิ่มประสิทธิภาพผลตอบแทนสุทธิ

อีกจุดสําคัญคือการจัดการที่ใช้งานของชุดสินทรัพย์ของคุณ กระจายความเสี่ยงไม่ใช่การกระทําเดียวแต่เป็นกระบวนการต่อเนื่องของการตรวจสอบและการปรับเปลี่ยน เป็นระยะ ๆ มันเป็นสิ่งสําคัญในการตรวจสอบพอร์ตของคุณเพื่อให้แน่ใจว่ายังคงสอดคล้องกับวัตถุประสงค์กําหนดเวลาและความอดทนต่อความเสี่ยงของคุณ การเปลี่ยนแปลงในชีวิตส่วนตัวของคุณ (การแต่งงานลูกอาชีพใหม่) หรือในสถานการณ์ทางเศรษฐกิจ (การเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ยอัตราเงินเฟ้อวิกฤต) อาจต้องมีการปรับเปลี่ยนใหม่ในการจัดสรรของคุณ การปรับสมดุลเช่นประกอบด้วยการขายส่วนหนึ่งของสินทรัพย์ที่มีมูลค่าสูงกว่าที่วางแผนไว้และการซื้อมากกว่าที่มีประสิทธิภาพต่ํากว่าโดยการคืนสัดส่วนที่ต้องการของ understaffecting และความรู้สึกของความเสี่ยงที่ต้องการที่จะอยู่ด้านล่างด้านล่างด้านล่างด้านล่างด้านล่างสุดโดยวิธีการของ